Οι Καταθέσεις, σημείωσαν αύξηση κατά 6% σε ετήσια βάση και ανήλθαν σε € 17,3 δισ. Οι καταθέσεις πλην repos αυξήθηκαν δυναμικά κατά 37%, ανερχόμενες σε € 15,6 δισ. Τα συνολικά υπό διαχείριση κεφάλαια πελατών, συμπεριλαμβανομένων των καταθέσεων, των repos, των αμοιβαίων κεφαλαίων και άλλων επενδυτικών προϊόντων, παρουσίασαν αύξηση κατά 7% υπερβαίνοντας τα € 24 δισ. σε τρέχουσες τιμές.
Τα Ίδια Κεφάλαια ανέρχονται σε € 2 δισ. στα τέλη του Α’ εξαμήνου 2003, παρά την καταβολή του μερίσματος χρήσης 2002 ύψους € 145 εκ. στο δεύτερο τρίμηνο, και είναι από τα ισχυρότερα στον κλάδο. Περιλαμβάνουν δε όλες τις αναγκαίες προσαρμογές αποτιμήσεων των διαφόρων χαρτοφυλακίων, καθώς και υποχρεώσεις προς τρίτoυς σύμφωνα με τα Διεθνή Λογιστικά Πρότυπα. Ο Δείκτης Κεφαλαιακής Επάρκειας, ο οποίοςανέρχεται σε 11,8%και αποτελείται σχεδόν εξ’ ολοκλήρου από κεφάλαια Tier 1, διασφαλίζει την ικανότητα της EFG Eurobank Ergasias να διατηρεί ισχυρούς ρυθμούς ανάπτυξης και ελκυστική μερισματική πολιτική για τους μετόχους της.
ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΧΡΗΣΕΩΣ Α’ ΕΞΑΜΗΝΟΥ 2003
Τα Καθαρά Έσοδα από Τόκους παρουσίασαν αύξηση κατά 17% και ανήλθαν σε € 407 εκ., από € 349 εκ. το Α’ εξάμηνο του 2002, κυρίως λόγω της ισχυρής αύξησης των χορηγήσεων και της συνακόλουθης αύξησης των σχετικών επιτοκιακών εσόδων. Στο δεύτερο τρίμηνο του έτους, τα καθαρά έσοδα από τόκους ανήλθαν σε € 206 εκ., και ήταν 3% υψηλότερα σε σχέση με το πρώτο τρίμηνο. Συνολικά, τα καθαρά έσοδα από τόκους αποτελούν το 72% των λειτουργικών εσόδων. Επιπρόσθετα, το καθαρό περιθώριο επιτοκίου (καθαρά έσοδα από τόκους προς μέσο σύνολο ενεργητικού) διατηρήθηκε πάνω από 3%, πιστοποιώντας την ισχυρή θέση του Ομίλου στους πιο κερδοφόρους τομείς της αγοράς.
Τα Καθαρά Έσοδα από Αμοιβές και Προμήθειες αυξήθηκαν επίσης δυναμικά κατά 16% σε € 137 εκ. σε σχέση με τα € 118 εκ. του Α’ εξαμήνου του 2002. Στο δεύτερο τρίμηνο, τα καθαρά έσοδα από αμοιβές και προμήθειες διαμορφώθηκαν σε € 71 εκ., σημειώνοντας αύξηση 25% έναντι του αντίστοιχου τριμήνου του 2002 και 9% έναντι του Α’ τριμήνου του 2003. Οι αμοιβές και οι προμήθειες από δραστηριότητες δικτύου και λοιπές υπηρεσίες (περιλαμβανομένων μεταξύ άλλων υπηρεσιών internet, διαχείρισης ακινήτων και ασφαλειών) αυξήθηκαν σημαντικά κατά 42% σε € 43 εκ., ενώ οι αμοιβές και προμήθειες από δραστηριότητες χορηγήσεων ενισχύθηκαν κατά 8% σε € 59 εκ. Τα έσοδα από τα αμοιβαία κεφάλαια και τη διαχείριση περιουσίας αυξήθηκαν επίσης κατά 8% και ανήλθαν σε € 17 εκ. το Α’ εξάμηνο του 2003. Τέλος, τα έσοδα προμηθειών από δραστηριότητες που συνδέονται με τις κεφαλαιαγορές ενισχύθηκαν κατά 2% έναντι του Α’ εξαμήνου του 2002 και κατά 45% σε σχέση με το πρώτο τρίμηνο του 2003 σε € 18 εκ., ως αποτέλεσμα της μερικής ανάκαμψης των κεφαλαιαγορών σε εγχώρια και διεθνή βάση.
Το γεγονός αυτό οδήγησε σε αύξηση των Οργανικών Εσόδων του Ομίλου, που περιλαμβάνουν τα καθαρά έσοδα από τόκους και προμήθειες, κατά 16% σε € 544 εκ. Αξίζει να σημειωθεί ότι τα οργανικά έσοδα του δευτέρου τριμήνου ύψους € 278 εκ. είναι κατά € 40 εκ. υψηλότερα αυτών του αντίστοιχου τριμήνου του 2002. Από αυτά, στο δεύτερο τρίμηνο € 17 εκ. προέρχονται από τις θυγατρικές στα Βαλκάνια.
Σε ότι αφορά τα λοιπά, μη Οργανικά Έσοδα, το συνολικό αποτέλεσμα των Εσόδων από μερίσματα, των Αποτελεσμάτων του Χαρτοφυλακίου Συναλλαγών, των Αποτελεσμάτων από ¶λλους Τίτλους και των Λοιπών Λειτουργικών Εσόδων,διαμορφώθηκε σε € 21 εκ., έναντι € 18 εκ. το Α’ εξάμηνο του 2002, αυξημένα κατά 19%.
Ως εκ τούτου, τα Συνολικά Λειτουργικά Έσοδα ενισχύθηκαν κατά 16,5% σε € 565 εκ. Τα συνολικά λειτουργικά έσοδα στο δεύτερο τρίμηνο διαμορφώθηκαν σε € 297 εκ., και ήταν 11% υψηλότερα σε σχέση με το πρώτο τρίμηνο του 2003.
To Λειτουργικό Κόστος προ αποσβέσεων, που περιλαμβάνει τις δαπάνες προσωπικού και τα γενικά έξοδα, σημείωσε σημαντική επιβράδυνση σε συγκρίσιμη βάση[2], καθώς αυξήθηκε κατά 3,5% και ανήλθαν σε € 263 εκ., έναντι ρυθμού αύξησης 4,5% στα τέλη του 2002. Τα γενικά έξοδα μειώθηκαν κατά 0,8% σε € 93 εκ. Λαμβανομένων υπόψη των αποσβέσεων, οι οποίες σε επίπεδο Ομίλου διαμορφώθηκαν σε € 41 εκ. οι συνολικές λειτουργικές δαπάνες το Α’ εξάμηνο του 2003 ανήλθαν σε € 304 εκ., αυξημένες κατά 6% σε σχέση με την αντίστοιχη περίοδο του 2002.
Ως αποτέλεσμα, της σχετικής συγκράτησης του κόστους και της ισχυρής αύξησης των εσόδων, ο δείκτης κόστους προς έσοδα του Ομίλου στην Ελλάδα βελτιώθηκε από 59,5% στα τέλη του πρώτου τριμήνου σε 57,4% στα τέλη εξαμήνου, ενώ συμπεριλαμβανομένων των θυγατρικών στα Βαλκάνια ο δείκτης αποτελεσματικότητας βελτιώθηκε από 61,1% το πρώτο τρίμηνο σε 59,3% το εξάμηνο του 2003.
Οι προβλέψεις για επισφαλείς απαιτήσεις του δευτέρου τριμήνου, που ανήλθαν σε € 33 εκ. και αντιστοιχούν σε 92 μονάδες βάσης επί του μέσου χαρτοφυλακίου χορηγήσεων, ήταν επίσης κοντά στα επίπεδα του προηγούμενου τριμήνου (€ 32 εκ.).
Η αύξηση των εσόδων και ο έλεγχος του κόστους είχε ως συνέπεια την αύξηση των Οργανικών Κερδών, εξαιρουμένων των Βαλκανίων,(οργανικά έσοδα μείον το λειτουργικό κόστος και τις προβλέψεις)κατά 7% το δεύτερο τρίμηνο σε σχέση με το πρώτο τρίμηνο του 2003 και κατά 3,4% σε ετήσια βάση.
Οργανικά Κέρδη
(εξαιρουμένων των Βαλκανίων)
Η αύξηση των καθαρών κερδών κατά 11,5% οδήγησε σε βελτίωση της (μετά από φόρους) αποδοτικότητας του μέσου Ενεργητικού από 0,79% το πρώτο τρίμηνο σε 0,88% το πρώτο εξάμηνο του τρέχοντος έτους. Αντίστοιχα, η (μετά από φόρους) αποδοτικότητα των μέσων Ιδίων Κεφαλαίων βελτιώθηκε σε 13,4% στο Α’ εξάμηνο του 2003 από 13,3% στο πρώτο τρίμηνο του 2003 και 9,4% στη χρήση 2002. Αξίζει να σημειωθεί ότι η αποδοτικότητα των απαιτουμένων εποπτικών κεφαλαίων ανήλθε σε 18,2%.
Ελληνικά και Διεθνή Λογιστικά Πρότυπα
Η EFG Eurobank Ergasias έχει από καιρό επιλέξει την ταυτόχρονη δημοσίευση των αποτελεσμάτων της σύμφωνα τόσο με τα Διεθνή όσο και με τα Ελληνικά Λογιστικά Πρότυπα, επικεντρώνοντας ωστόσο την ανάλυση των αποτελεσμάτων στις λογιστικές καταστάσεις κατά ΔΛΠ (IAS). Οι λογιστικές καταστάσεις και τα αποτελέσματα κατά ΔΛΠ απεικονίζουν πληρέστερα την οικονομική κατάσταση του Ομίλου, ενώ παράλληλα επιτρέπουν τη σύγκριση με πιστωτικά ιδρύματα σε όλο τον κόσμο. Αντίθετα, τα ΕΛΠ επηρεάζονται κυρίως από τις ισχύουσες φορολογικές διατάξεις.
Σύμφωνα με τα Ελληνικά Λογιστικά Πρότυπα, τα μεγέθη του Ομίλου EFG Eurobank Ergasias για το Α’ εξάμηνο του 2003 έχουν ως εξής:
Το σύνολο του Ενεργητικού ανήλθε σε € 25,6 δισ., από € 21,6 δισ. το Α’ εξάμηνο του 2002. Οι Χορηγήσεις ανήλθαν σε € 14,7 δισ. από € 11,7 δισ. Οι Καταθέσεις ανήλθαν σε € 17,4 δισ. από € 16,4 δισ. στα τέλη Ιουνίου 2002. Τα Ίδια Κεφάλαια αυξήθηκαν σε € 1,9 δισ. Τα καθαρά Έσοδα από Τόκους ανήλθαν σε € 412 εκ., από € 350 εκ., ενώ το καθαρό περιθώριο επιτοκίου διατηρείται άνω του 3%. Τα καθαρά έσοδα από προμήθειες αυξήθηκαν κατά 22% σε € 140 εκ. Έτσι, τα Βασικά Οργανικά Έσοδα (καθαρά έσοδα από τόκους και προμήθειες), ανήλθαν σε € 552 εκ. από € 465 εκ στο Α’ εξάμηνο 2002. Τα συνολικά Λειτουργικά Έσοδα του Α’ εξαμήνου αυξήθηκαν κατά 19% σε € 576 εκ. Τα ενοποιημένα κέρδη προ φόρων μετά από δικαιώματα μειοψηφίας ανήλθαν σε € 162 εκ., από € 148 εκ. Τα ενοποιημένα καθαρά κέρδη, μετά από φόρους και δικαιώματα μειοψηφίας του Α’ εξαμήνου 2003 αυξήθηκαν κατά 7% σε € 116 εκ.
